一、投資銀行業(yè)務內(nèi)部控制的總體要求 
    根據(jù)《證券公司管理辦法》的規(guī)定，投資銀行部門應遵循內(nèi)部防火墻原則，建立有關隔離制度：建立嚴格的項目風險評估體系和項目責任管理制度；建立科學的發(fā)行人質(zhì)量評價體系；強化風險責任制；建立嚴密的內(nèi)核工作規(guī)則與程序。
    具體要求：2003年12月15日，證監(jiān)會發(fā)布了《證券公司內(nèi)部控制指引》，對投資銀行業(yè)務的內(nèi)部控制提出了10條具體要求。
    二、證券公司承銷業(yè)務的風險控制
    證券公司應建立以凈資本為核心的風險控制指標體系，依據(jù)自2006年11月1日起施行的《證券公司風險控制指標管理辦法》的規(guī)定，計算凈資本和風險準備，編制凈資本計算表和風險控制指標監(jiān)管報表。
    1、凈資本及其計算。凈資本=凈資產(chǎn)-金融產(chǎn)品投資的風險調(diào)整-應收項目的風險調(diào)整-其他流動資產(chǎn)項目的風險調(diào)整-長期資產(chǎn)的風險調(diào)整-或有負債的風險調(diào)整-/+證監(jiān)會認定或核準的其他調(diào)整項目。
    2、風險控制指標標準。
    經(jīng)營證券經(jīng)紀業(yè)務的，凈資本額不得低于人民幣2000萬元；
    經(jīng)營證券承銷與保薦、證券自營、證券資產(chǎn)管理、其他證券業(yè)務等業(yè)務之一的，凈資本額不得低于5000萬元；
    經(jīng)營經(jīng)紀業(yè)務，同時經(jīng)營承銷與保薦、證券自營、證券資產(chǎn)管理、其他證券業(yè)務等業(yè)務之一的，凈資本不得低于1億元；
    經(jīng)營證券承銷與保薦、自營、資產(chǎn)管理、其他證券業(yè)務中兩項及兩項以上的，凈資本不得低于2億元。
    3、證券公司必須持續(xù)符合下列風險控制指標標準 銀行招聘收集整理
    凈資本與各項風險準備之和的比例不低于100%；凈資本與凈資產(chǎn)的比例不得低于40%；凈資本與負債的比例不得低于8%；凈資產(chǎn)與負債的比例不得低于20%；流動資產(chǎn)與流動負債的比例不得低于100%。
    4、經(jīng)營證券承銷業(yè)務，必須符合下列規(guī)定：
    證券公司承銷股票的，應按承擔包銷義務的承銷金額的10%計算風險準備；承銷公司債券的，按5%計算；承銷政府債券的，按2%計算。
    5、對不符合規(guī)定標準的處理：
    ①證券公司凈資本或其他風險控制指標不符合規(guī)定標準的，證監(jiān)會派出機構應責令其限期改正，在5個工作日制定并報送整改計劃，整改期限最長不超過20個工作日；未按時報送整改計劃的，派出機構應立即限制其業(yè)務活動。
    ②整改期內(nèi)，證監(jiān)會及其派出機構應區(qū)別情形，對證券公司采取下列措施：停止批準新業(yè)務；停止批準增設、收購營業(yè)性分支機構；限制分配紅利；限制轉(zhuǎn)讓財產(chǎn)或在財產(chǎn)上設定其他權利。
    ③整改后，經(jīng)派出機構驗收符合有關風險控制指標的證券公司，證監(jiān)會及其派出機構應自驗收完畢之日起3個工作日內(nèi)解除對其采取的有關措施。
    ④未按期完成整改的，自整改期限到期的次日起，派出機構應區(qū)別情形，對其采取下列措施：限制業(yè)務活動；責令暫停部分業(yè)務；限制向董事、監(jiān)事、高管人員支付報酬、提供福利；責令更換董事、監(jiān)事、高管人員或限制其權利；責令控股股東轉(zhuǎn)讓股權或限制有關股東行駛股東權利；認定董事、監(jiān)事、高管人員為不適當人選。
    ⑤未按期完成整改，風險控制指標繼續(xù)惡化，嚴重危及證券公司穩(wěn)健運行的，證監(jiān)會可撤銷其有關業(yè)務許可。
    ⑥證券公司風險控制指標無法達標，嚴重傷害證券市場秩序、損害投資者利益的，證監(jiān)會可區(qū)別情形，對其采取措施：責令停業(yè)整頓；指定其他機構托管、接管；撤銷經(jīng)營證券業(yè)務許可；撤銷。
    三、股票承銷業(yè)務中的不當行為及相應處罰
    1、證券公司有下列行為之一的，除承擔《證券法》規(guī)定的法律責任外，自證監(jiān)會確認之日起36個月內(nèi)不得參與證券承銷：承銷未經(jīng)核準的證券；在承銷過程中，進行虛假或誤導投資者的廣告或其他宣傳推介活動，以不正當手段誘使他人申購股票；在承銷過程中披露的信息有虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏。
    2、證券公司有下列行為之一的，除承擔《證券法》規(guī)定的法律責任外，自證監(jiān)會確認之日起12個月內(nèi)不得參與證券承銷：提前泄露證券發(fā)行信息；以不正當競爭手段招攬承銷業(yè)務；在承銷過程中不按規(guī)定披露信息；在承銷過程中的實際操作與報送證監(jiān)會的發(fā)行方案不一致；違反相關規(guī)定撰寫或發(fā)布投資價值研究報告。
    3、發(fā)行人及其承銷商違反規(guī)定向參與認購得投資者提供財務資助或補償?shù)模�證監(jiān)會可責令改正；情節(jié)嚴重的，處以警告、罰款。